Contratto e concorrenza nel mercato bancario: le sfide del XXI secolo (terza ed ultima giornata)

Buongiorno a tutti e grazie della vostra presenza in un sabato mattina che dovrebbe indurre a riflessioni culturali in altri
Ambienti e detto questo un saluto naturalmente tutto assoluto Hai giù alle giudici costituzionali che sono qui presenti
E agli autorevoli accademici andiamo subito a immergersi nell'ultima
Parte di questo importante combine mio per cui ringrazio gli organizzatori la gloriosa Università di Palermo Enrico Cammilleri ora fu solo una parola perché appunto
Non spetta poi siamo tutti qui per attori certamente viviamo in quello che la rivista di geopolitica francese Grand continuo utilizzando un'espressione Antonio Gramsci definisce l'età dell'interregno
Un vecchio ordine e finito un vecchio ordine politico economico sociale ma ancora non intravediamo le linee attraverso cui si dovrà tie essere il nuovo il nuovo ordine
Abbiamo i fatti drammatici appunto della l'altroieri sera e di ieri e che continueranno della guerra in Medioriente
Che Fiuggi si uniscono a tanti altri fatti che ci hanno fatto capire come illusione kantiana della pace perpetua
Ahi noi tramontata nel frattempo appunto viviamo le grandi trasformazioni tecnologiche
La all'Energia il digitale e che sono le piattaforme di base di Corsi società e la cui cambiamento determina inevitabilmente delle profonde trasformazioni ecco il ritorno della geopolitica la il finire della separazione tra politica economia di cui probabilmente ci parleranno hanno in un mondo in cui ritorna e si afferma prepotentemente il capitalismo politico eravamo abituati
A ritenere che la patria il capitalismo politico fosse la Cina ci rendiamo conto come il capitalismo politico
Viene ad affermarsi o comunque ad essere ormai presente nella patria del modello opposto appunto il capitalismo liberale e cioè gli Stati Uniti vediamo come appunto forme di intervento pubblico lotta Evola importante nell'economia si affermano in Europa con una indebolimento se non una venir meno della linea di demarcazione tra politica economia tutto ciò appunto pone nel frattempo appunto la rivoluzione digitale la più grande questione costituzionale di questo testa e collo e cioè l'intelligenza artificiale ecco ma i giuristi come reagiscono di fronte a queste grandi trasformazioni e sicuramente
Il e mercato bancario del diritto bancario basta leggere le pagine della di cronaca di questi giorni
E uno dei terreni in cui si si sviluppano appunto gli scontri tra diverse esigenze diverse interessa è e sia l'impatto di queste grandi trasformazioni
Sappiamo come il rapporto Draghi ha parlato appunto della necessità di un aumento di scala per degli attori economici per favorire le
La il via dei grandi campioni europei sappiamo con lo stesso rapporto Draghi ha messo in evidenza la necessità appunto di favorire l'innovazione Letta parla di una quinta libertà la libertà di innovare ebbene
In tutto ciò che gioco avrà l'intelligenza artificiale che dovrebbe aumentare appunto la produttività ma è anche carica di rischi per esempio nei confronti dei consumatori
Che cosa potrà come potrà essere e coinvolto un istituto legato appunto al controllo pubblico qual volta paure bene
Siamo curiosi simili ascoltare cosa i nostri autorevoli relatori avranno e da dire sulla magari svolgendo analisi più tecniche sullo sfondo di questo quadro
E così Complesso appunto non abbiamo dallo IARC cinque scritta in più e do subito la parola alla presidenza e Acierno
Cento
Grazie rubo qualche secondo per i ringraziamenti sono davvero onoratissimo e di partecipare a questo incontro così qualificato
Mi dispiace non aver partecipato l'intera allenterà sessione congressuale ma come tutti quelli che frequentano le aule dei tribunali di Corte della Corte di Cassazione sanno i mesi di giugno e di luglio sono i mesi più complicati da gestire prima del periodo feriale
Quindi veramente sono Nora dissi ma e all'onore si accompagna un senso di smarrimento e di inadeguatezza per il livello davvero approfondito e tecnico delle relazioni che ho potuto ascoltare nel tempo in cui sono stata ecco proprio parto da una suggestione che è venuta da chi presiede i lavori
La libertà di innovazione come quinta libertà di questo in effetti per la parte dei lavori che ho seguito e anche per qualcosa che ho potuto leggere degli autori che hanno poi partecipato al convegno nel nel due nella nella mezza giornata nella giornata in cui non ci sono
Potuta essere mi sembra di poter cogliere un certo ottimismo rispetto a questa libertà di innovazione c'è una certa
Per lo meno
Equidistante insomma però un certo ottimismo una certa volontaria di far di fare emergere i vantaggi in termini di facilitazione dell'accesso ai servizi di maggiore aderenza alle esigenze dei clienti parlo proprio del settore
Bancario finanziario maggiore aderenza alle esigenze del mercato una una non sottolineatura sull'aumento esponenziale delle opportunità
E anche della potenziale quanto meno poi vedremo se è reale implementazione del del sistema
E dei controlli rispetto alle frodi rispetto alle possibilità di incursioni informatiche la prevenzione dei rischi soprattutto la possibilità di verifica in tempo reale della tenuta della correttezza
Di questi nuovi strumenti che già difficile definire contrattuali e dire ai modelli operativi di scambio mi sembra il termine neutro perché mi sembra di che di comprendere che di contrattuale ci sia poco questa questo aspetto a questo aspetto sicuri fortemente positivo che ricorda cioè si fa ci introduce proprio in questo concetto della libertà d'innovazione che dovrebbe essere qui il quinto pilastro delle libertà fa da contraltare non forte ma forte sensazione di rischio di smarrimento di come dire di paura rispetto all'ignoto degli sviluppi della applicazione dell'intelligenza artificiale
A tutto il settore degli scambi ma adesso ci stiamo occupando di quello e di quello relativo al settore bancario finanziario I e di questi rischi diciamo dovrà tener conto la giurisprudenza uso il futuro perché la giurisprudenza davvero i primi passi rispetto
Anna
Al a all'applicazione al alla richiesta di controllo a Riga la richiesta di accesso alla giustizia di operatori e in particolare dei clienti che si trovano a dover si trovano e a disagio in difficoltà ad aver subito dei pregiudizi dovuti a queste nuove all'introduzione all'irruzione direi più che all'introduzione di queste nuove di questi nuovi istruisco mente modelli operativi di scambi all'interno della del settore bancario e finanziario
Diciamo che la l'affidamento alla Rete sembra quasi farci riapre presentare questo nuova metodologia di scambio come una casa di vetro in realtà è una casa di vetro in cui tutto è corretta in tutto è correggibile tutto è verificabile anche in tempo reale però questa forse è proprio la suggestione che è più esposta a rischi e che almeno veritiera e mi sembra che di questi rischi si sia si sia già parlato sia cercato ampiamente di dare risposte
In termini legislativi diciamo che nel settore bancario e finanziario dal punto di vista legislativo anche prima dell'irruzione dell'intelligenza artificiale nei modelli operativi di scambio c'era un sistema fortemente protezionistico
E quindi c'era già un reticolo di norme adattabile però un sistema che si incentrava sulla dogmatica del contratto
Questo sistema di norme necessita di essere fortemente modificato e la legislazione europea di cui avete parlato in questi giorni che al plurale è molto tecnica molto difficoltosa basti dire che li niente l'intelligibile Lia Act ultimo c'è l'nuovo regolamento sull'intelligenza artificiale cioè quasi duecento considerando questo diventa fa comprendere se far comprendere intanto la necessità di avere sei mesi di tempo per leggere prima considerando il PAC piano piano le norme perché fetente duecento considerando sono numero effettivamente molto
Elevato e poi fa capire proprio quanto ormai delle cognizioni delle definizioni delle nazioni di carattere tecnico diventano un direttamente entrano a far parte del formante legislativo e quindi anche del formante interpretativo
Questo con difficoltà
Devo dire molto molto molto rilevanti
Quindi quale quale rimane cioè quale può essere il quadro del il compito della giurisprudenza il compito della giurisprudenza io credo che si diciamo debba rivolgere necessariamente a quell'ambito che è uno dei più problematici ma non è il solo ma è quello che più direttamente può essere inciso dalla giurisprudenza che la trasparenza di questi modelli operativi di scambio trasparenza
Conoscenza conoscibilità informazione asimmetrica mi sembra questo il settore
In questa prima fase in cui la giurisprudenza col bagaglio che già di conoscenza di approfondimento di non di intervento nomofilattico pesante su questo sopra anche nel settore bancario finanziario può cercare di dare delle risposte queste risposte sono però rese difficili e ostacolate direi proprio da molteplici ragioni dando a diversi fattori il primo fattore è proprio la difficoltà che è stata sottolineata dalla dottrina
Anche da quella che ho potuto ho avuto occasione di leggere con grande piacere
Nella preparazione di questo banale insomma intervento di queste banali osservazioni che sto facendo è proprio la difficoltà di sussunzione di questi modelli operativi di scambio nella dogmatica contrattuale
Cioè quando l'intelligenza artificiale generativa determina il contenuto vincolante duri regolamento di interessi
Anche oltre la oggettiva capacità di previsione del del né del delle degli operatori nel momento della della fa nella fase genetica del contratto anzi nella fase ebrei genetica perché l'incontro se vogliamo chiamarlo di volontà usando dogmatica diciamo
Che ormai sembra desueta avviene quasi in una fase pre genetica ci si mette d'accordo nella tratte le trattative automatizzate ma anche nei cosiddetti roba device per esempio nel settore finanziario
Le consulenze ci si mette dal cordolo
In generale sulla prospettiva dove si dov'è qua qual è il risultato che si vorrebbe raggiungere e qui e questo più o meno e qual è più o meno il metodo per raggiungerlo
Il resto è affidato appunto alla all'intelligenza artificiale alle previsioni alle alle modificazioni all'adattamento che ha questo obiettivo
Attraverso gli algoritmi Silenzi sì si può l'adattamento progressivo che si può che si può raggiungere
E allora vediamo che già in questa prima in questo primo settore parlo non tanto degli degli strumenti contrattuali dove pure che pure ieri si sono di cui pure ieri si è parlato l'evoluzione dell'on banking eccetera dove comunque c'è una una strutturazione che può confluire nel tradizionale affetto contrattuale protezionistico nel settore bancario finanziario parlo di queste nuove tipologie contrattuali in cui sembra difficile
Questo adattamento e dove le regole per esempio un'antica tessitura di regole sullo ius varianti
E diventano obsolete diventano difficili subito diventano subito difficili da adattare per cui per cui vedete come il profilo della
Del tentativo di predeterminare da un lato la la proiezione qui non è soltanto un problema
Di asimmetria informativa c'è quasi un problema di asimmetria predittiva o di impossibilità predittivo però meno di possibilità relativa predittiva e questo francamente sgomenta diciamo rispetto alle alle categorizzazione ni
Tradizionali la giurisprudenza è pronta perché ne affrontate Dante in altri settori ce la professoressa
Nava retta la professoressa Serrone la Corte costituzionale in tanti settori vede relativi ai diritti fondamentali si è trovata di fronte a tematiche completamente nuove affronteremo anche questa non però ecco teniamo presente che qui nel il versante d'attacco diciamo la cassetta degli attrezzi che avevamo prima il contratto e la legislazione protezionistica conformava l'autonomia privata in favore di una delle parti de uno dei contraenti
E non non non è difficile da adattare molto difficile da adattare allora bisogna secondo me
Comprendere che la fase diciamo dirimente Sempre utilizzando la dogmatica contrattuale sembrerebbe essere proprio la fase precontrattuale cioè la fase in cui si definisce il perimetro degli o del metodo e degli obiettivi da seguire ieri tenendo sempre presente però che poiché c'è una auto degenerati generati vita dell'intravide l'intelligenza dell'algoritmo che pure né accettato diciamo dalle parti contraenti nel momento in cui nelle fase di trattativa anche automatizzate
O a portare a dei risultati che non sono prevedibili quindi bisognerebbe immaginari a mio avviso non soltanto forme di tutela
Ex post ma come mi è venuto come è stato fatto per le altri cosiddette azioni collettive le class action eccetera delle forme di tutela preventive o inibitorie che possano agire efficacemente in in Inf nella fase esecutiva
Questo noi già lo abbiamo diciamo sperimentato e c'è stata un'elaborazione giurisprudenziale soprattutto nella gestione patrimoniale dei portafogli e nelle diciamo in tutto il settore dei servizi di investimento laddove si ha detto
Non non è più sufficiente la il sistema delle nullità formali le della conoscenza del testo ed anzi e della firma anzi la firma non è così essenziale come una volta perché il problema la conoscenza non la firma di un testo
E quindi si è detto anche in fase esecutiva è necessario un controllo in fase di risoluzione del contratto in fase di attuazione
Già dalla sentenza Rordorf si era distinto in fase d'il la fase genetica la fase esecutiva mettendo in campo il problema dell'inadempimento e della responsabilità in fase esecutiva
In questa direzione secondo me bisogna sviluppare ma sviluppare proprio da anche strumenti più raffinati e secondo me bisogna mettere in campo la possibilità e di interrompere un un interrompere l'esecuzione di questi contratti attraverso nelle tecniche di attacco diciamo giurisdizionali più rivolte verso lo strumento inibitoria preventivo che non verso quello risarcitorio che già già nel settore delle delle soprattutto delle degli investimenti finanziari ha rivelato anche un po'la sua diciamo scarsa scarsa efficacia e allora quale le l'altro settore quindi molto importante di di di criticità della giurisprudenza dico una cosa non nota ma arcinota esce la sua non tempestività l'intervento giurisprudenziale atomistico
E a questo limite però la nomofilachia fondo serva a quello a renderlo un po'meno atomistico e un po'più predittivo diciamo laddove funziona laddove persuasiva laddove convincente ed è autorevole
Ed è non è e non è non è tempestivo Laterza secondo me criticità forte l'esigenza immediata di formazione
La scuola della magistratura investe moltissimo informazione investe bene è un fiore all'occhiello però credo che in questo settore ci sia bisogno di una formazione specializzata
E di convegni come quelli che abbiamo fatto ma proprio di alfabetizzazione prima ancora che di afa di linguaggio mondo ci vuole una formazione di alfabetizzazione
Di di decodificazione delle categorie di di vicinanza di avvicinamento a linguaggio come abbiamo fatto appunto in altri settori dove la la le bio tecnologie la scienza sono entrate prepotentemente nelle decisioni giurisprudenziali abbiamo fatto formazione interdisciplinari e qui mi sembra che sia necessaria ed urgente una un'informazione precipitare fatte queste premesse e diciamo Cav compreso che lo spazio dell'intervento giurisprudenziale a mio avviso poi snaturamento pronta a sottoporre al al verifica dibattito questa mia idea cioè sia sia se sostanzialmente quello della trasparenza anche perché quello della trasparenza della simmetria informativa fu è l'unico versante giurisprudenziale in cui si è detto qualcosa anche in tema di applicazione dell'intelligenza artificiale in chiave
Di profilatura reputazionale quindi è lì che è già cominciata all'elaborazione giurisprudenziale credo che grazie anche al bagaglio che abbiamo sia il settore
In cui maggiormente possiamo possiamo intervenire e a questo punto se mi permettete una brevissima digressione ma il tema è contiguo
Io partirei proprio da una sentenza del due mila e quindici che pur trattando specificamente del diritto al trattamento dei dati personali diritto di cronaca e dell'indicizzazione diritto all'oblio
Si occupa proprio del diritto all'oblio relativamente alla reputazione commerciale cioè a un soggetto che era stato alberi battuta mente assolto da un'indagine di mafia e che invece viene sempre connesso ricondotto messo diciamo in relazione a questa indagine agli esiti di questo processo e questo proprio incide oltre che al profilo diciamo extra patrimoniale della dignità personale
Google tre fantastico otterrebbe il procuratore
Sì sì sì da io però qui parlo della nostra più modesta Cassazione civile
Nella sentenza del due mila e quindici presidente estensore giusti il quale quindi direi il massimo che abbiamo per il massimo del massimo che abbiamo il quale proprio stabilisce ed è molto interessante ci servirà
Dice che esiste che nell'ordinamento giuridico diciamo sulla con la solida base dell'articolo due dell'articolo tre primo comma della costituzione dell'articolo otto nella convenzione europea dei diritti umani c'è un diritto all'autodeterminazione informativa che è un profilo costitutivo della dignità personale
Se così è se noi trasferiamo questo diciamo principio nel nostro settore nel settore per come e nel controllo della trasparenza e della tentativo gli è tentativo di equilibrio informativo sempre di Tivo forse non è possibile ma forse informativo si nel nostro settore noi
Forse abbiamo la diciamo chiave di volta la cartina insomma la così la Lello strumento metodologico per poter per per poter affrontare anche queste nuove tipologie contrattuali e non è un caso che dal due mila e tredici in poi la Corte di Cassazione
Abbia Sempre affrontato abbia sempre trattato
Lelli problemi delle piattaforme telematiche prima nel due mila tredici e poi proprio delle piattaforme reputazionali con intelligenza generativa che nascono diciamo possono nascere per un profilo reputazionale strettamente commerciale ma che poi ah Trouble No anche informazioni prese dai social media e quindi dal crede scoring si passa al Social scoring che è qualcosa di diverso e ben più invasivo no
Nella vita private della dignità delle persone non è un caso che il l'intervento giurisprudenziale è stato sempre in questo settore si è sempre più spostato però ne da dal profilo diciamo totalmente extra per patrimoniale della dignità della scusate della deindicizzazione dove però lilla al il soggetto leso era preoccupato proprio Dellas del suo profilo reputazionale commerciale perché voi si vive anche delle relazioni di mercato si vive anche di questo e soprattutto forse di questo per poter avere un reddito adeguato
Si è sempre si è sempre sottolineato si è sempre partita un provvedimento del Garante mentre provvedimenti che a lei Presidente quando Roberto non c'è io me mi fermo tanto non non c'è niente non c'è niente di imperdibile Koch
Se sì no dicevo in questi tre precedenti giurisprudenziali si è sempre partiti da un provvedimento del Garante
Nel precedente del due mila tredici si trattava proprio di una piattaforma telematica che ancora non utilizzava l'intelligenza artificiale generativa ma mi piace ricordarla
Le la una sentenza importante da presidente Luccioli relatore estensore il collega di donne dove si è affermato Sempre il problema è sempre quello una piattaforma aree reputazionale che aveva utilizzato delle informazioni lesive della dignità della persona della dignità reputazionale della sua possibilità di continuare a operare nel mercato e cioè passaggio interessante in questa sentenza
Del resto la Corte di Cassazione prima di tutto la Corte dei diritti e ai diritti deve stare attenta senza che anche
Con un'attenzione anche con l'attenzione necessaria
All'operare allo sviluppo del mercato alla non paralisi del mercato però la la lente prioritaria da un po'che essere quella dei diritti e in questa sentenza si afferma chiaramente se ma l'anticipazione pari di quello che dice Alberto Giusti nel due mila e quindici dice la la libertà di iniziativa economica precede rispetto al diritto
Alla riservatezza al diritto alla profilo del diritto alla riservatezza che poi profilo costitutivo della dignità personale
E questo è abbastanza interessante perché diciamo e anticipatorio di due dei due
Più e quindi viene la il provvedimento del Garante viene viene confermato nei due diciamo interventi successivi quello del due mila ventuno Gualdo mentire che riguardano la stessa vicenda
è invece a mio avviso interessante comprendere come invece le risposte siano state molto diverse qui c'è stato un provvedimento del Garante che vietava
Indicando molti profili non soltanto il profilo della effettività del consenso
Alla partecipazione alla piattaforma reputazionale che conoscete tutti mio non la dico perché ma ne neanche ricordo bene il nome ma ma insomma è chiaro questo questo caso molto conosciuto
La quindi il il provvedimento del Garante era un provvedimento molto completo che toccava numerosi aspetti
Non conformi alla al regolamento al Codice del nel trattamento dei dati personali e il tribunale di Roma annulla il provvedimento del Garante concentrando l'attenzione sul consenso dicendo c'è stato un contro quando si accede a questa piattaforma con dando in primo luogo i propri dati perché è importante far parte della DIA la piattaforma reputazionale serve pure voi per poter operare nel mercato chi in quella piattaforma c'ha uno score alto
E ed è opera nel mercato meglio è molto importante la valutazione del punteggio che la piattaforma da nel nel e quindi e e parte dalla parte dall'utente le informazioni le dall'utente ed è e quindi consente all'utilizzo di queste informazioni in chiave in chiave valutativa no del del proprio profilo reputazionale perché più lo scorre alto e più si opera nel facilmente nel mercato più se lo scorrere basso c'è qualcosa che non va assieme sia la la le relazioni commerciali sono meno appetibili eccetera eccetera
La il tribunale di Roma nulla il provvedimento dice il consenso è stato prestato l'unica l'unico aspetto che viene sottolineato che viene censurato è la mancata tutela dei terzi perché va in questo minestrone soprattutto se si prendono delle informazioni dal sociale
Il coinvolgimento dei terzi è quasi diciamo è un automatismo successivo che può può capitare quindi si limita a questo aspetto della della tutela dei terzi garante
Impugna davanti alla Corte di Cassazione perché sapere che non c'è il passaggio dalla corte d'appello si va direttamente alla Corte di Cassazione e il garante però impugnato solo sul punto del consenso cioè a tutti gli altri profili di opacità
Del sistema algoritmi Go che sviluppava le informazioni sulla base delle quali si facevano si davano i punteggi valutativi in questa piattaforma reputazionale non vengono escono dal escono dal processo ci si concentra sul problema del consenso
La sentenza del due mila e ventuno
A nulla la sentenza del tribunale di Roma quindi accoglie il ricorso del garante dicendo che la la la la trasparenza e l'obbligo di trasparenza e l'obbligo di informativo si deve spingere fino allo schema esecutivo del Progetto algoritmi go che cosa sto schema esecutivo del Progetto algoritmi occhio è difficile comprendere soprattutto è difficile comprenderle se lo schema è il ve lo ripeto perché è quello che c'è scritto nella sentenza
E io l'ho imparato diligentemente a memoria sforzandomi anche di capire di cosa si tratti perché non è facilissimo da capire
Lo schema esecutivo del Progetto Arca algoritmi go
Evidentemente se il la Corte di Cassazione ha ritenuto che dovesse far parte del bagaglio delle informazioni precontrattuali necessarie perché la piattaforma potesse poi operare l'elaborazione dei dati la valutazione gli score che doveva dare e deve essere qualcosa di più dico io vado per esclusione della indicazione degli obiettivi l'obiettivo è farvi una valutazione cioè deve essere una indicazione puntuale e precisa di metodo e quindi dice dice la Corte di Cassazione in sede rescinde ante caro tribunale guarda se c'è stato
Se c'è nel bagaglio informativo che precede l'accesso la l'accettazione della valutazione da parte della piattaforma vedi se c'è oltre la tutela dei terzi che bisogna l'abbiamo già
Diciamo era già passata in giudicato vedi se questo schema esecutivo
Dell'algoritmo del project questo schema esecutivo del Progetto
Nell'albo dell'algoritmo sì emerge dalle informazioni dal tessuto informativo conoscitivo che viene messo a disposizione di chi conferisce le proprie informazioni per far parte della piattaforma reputazionale quindi questa volta non impugna il garante ma impugnasse la società e la corte di cassazione nuovamente cassa questo vi fa capire proprio lo dico io qui parlo a titolo personale o nel non non non non non non della non dalla cosiddetta capire Pablo smarrimento però della giurisprudenza quello che io voglio rappresentarvi un po'la difficoltà di smarrimento della giurisprudenza e l'altalena insomma perché qui a nulla di nuovo perché la la corte di cassazione nel due mila e ventitré sullo stesso caso dice ma quando ti indico il metodo e l'obiettivo finale non devo rappresentarti le caratteristiche tecniche nel dell'algoritmo né dei suoi potenziali sviluppi e quindi non solo annulla ma non paga decide proprio nel merito dice qui seggo
Do quello che io leggo e capisco dalla diciamo dalle informazioni che sono state date a chi ha accesso avuto accesso alla piattaforma
Mi sembra che il metodo le metodiche la metodologia è stata è chiara l'obiettivo è chiaro questo è sufficiente non c'è
Non si può a fare entrare nel contratto nella diciamo nel tessuto informativo e quindi vincolante del contratto un come dire un contenuto tecnico che tanto anche il non detto è questo anche il cielo scrive nessuno capisce perché c'è anche questo aspetto qui probabilmente anche se venisse esplicitato ora voi vedete che queste due diciamo soluzioni giurisprudenziali
Hanno secondo me è un vizio di fondo che un po'l'astrattezza la prima e la seconda forse la prima ha fatto uno sforzo di di chiedere quello che bisogna chiedere e quello che la simmetria informativa in tutto questo settore in tutta la tutela consumer istiga sempre chiesto
La conoscenza vuol dire chiarezza vuol dire esplicitazione dei passaggi con un linguaggio e possibilmente con un segno grafico
Comprensibile leggibile intellegibile è tuo compito visto che ai anche una facoltà anche anche un ai ai anche del alle non strumento auto generativo e predittivo in un certo senso alto compito renderlo più che a robot sibila e questo significava il Progetto organizzativo ed esecutivo dell'algoritmo
La seconda la seconda soluzione semmai è una soluzione che riconduce molto nell'alveo contrattuale anche nell'alveo del consenso così come la dogmatica cellula sempre consegnato sempre consegnato
Prima però degli interventi protezionistici legislativi soprattutto in questi settori e cioè tu sai a cosa serve questa piattaforma sai dove qual è la finalità sai qual è il metodo di ricerca che abbiamo questo è sufficiente la lo diciamo l'imbarazzo che lascia questa ultima soluzione e anche che lascia quest'che lasciano questi primi approcci della Corte di Cassazione
Mi sembrano invece abbastanza superati abbastanza insomma coraggiosamente superati da una più recente sentenza della corte di giustizia del due mila ventitré che dice intanto fa un'affermazione chiara cioè dice l'accesso a queste piattaforme reputazionali la la diciamo la la la decisione
Di partecipare a queste piattaforme reputazionali a una cosiddetta decisione automatizzata quindi è un'operazione ad alto rischio la la la corte di giustizia diciamo a come parametro normativo il precedente regolamento e non questo ultimo e quindi l'articolo ventidue non questo ultimo l'intelligente Lilia t'e e quindi il livello di conoscibilità delle condizioni di me l'della metodologia dello sviluppo del del diciamo dell'obiettivo dell'algoritmo deve essere molto più elevato dice la corte di giustizia occorre trovare degli strumenti anche di di inibitori di di intervento in corso di esecuzione ed è necessario la possibilità continuativa dell'intervento del fattore umano cioè io devo avere un interlocuzione
Per e per per evidenziare verso le varie criticità ecco io penso che questo tipo di approccio che è quello che in questo momento la giurisprudenza con adeguata formazione anche del diciamo dell'avvicendamento legislativo
E dello sviluppo tecnico che questa legislazione euro inguinale a questo è l'approccio che la giurisprudenza sia di merito che di cassazione deve avere rispetto a questa materia cioè sollecitare anche perché può utilizzare forte bagaglio che deriva dai suoi precedenti in materia bancaria finanziaria
Sollecitare un ma sempre maggiore trasparenza anticipata in una fase che è diverso no Malta le diciamo prima il profilo informativa riguardava direttamente il regolamento di interessi adesso dovrebbe riguardare quello che precede il Regolamento d'interessi cioè l'obiettivo la destinazione la possibilità dove potrebbe arrivare il regolamento di interessi dove quale sarebbe il confine quale sarebbe il per il perimetro quale sarebbe il limite non oltrepassa abbia è un'operazione estremamente più complessa che a mio avviso però diventa indispensabile quindi da un lato fare tesoro del bug del nostro bagaglio
Estremamente era anche raffinato soprattutto in tema di investimenti e dei di servizi di investimento e di gestione di portafogli dispetto alla non solo necessità di informazione preventiva ma necessita di profilatura del rischio individuale che pure era un un caposaldo diciamo delle delle delle della legislazione protezionistica in tema di mercati finanziari e di servizi finanziari di di diciamo rivolti verso i clienti e quindi questo è un un profilo assolutamente da da tenere come base però tenendo presente che l'asse
è strabica rispetta prima perché non c'è più
Un tessuto di regole direttamente cogente che o o non c'è sempre o non c'è nella prospettiva delle tipologie contrattuali che ci sono state diciamo
Benissimo illustrate in questo convegno non c'è più un tessuto chiaro ma c'è una proiezione degli affetti dello sviluppo del funzionamento dell'algoritmo quindi tanto più proiettiva
La diciamo il regolamento di interessi tanto più deve essere intenso il livello informativo iniziale e la possibilità di pensare a degli strumenti
Che non siano soltanto rivolti non siano soltanto degli strumenti ex post ma che possano operare quindi penso alla tutela cautelare alla tutela anticipato a tutte le forme di tutela anticipatoria che pure il nostro ordinamento che ha sia il giudice ordinario sia ormai anche il giudice amministrativo laddove queste profila dure riguardino invece agenzie pubbliche e qui c'è tutta una giurisprudenza del Consiglio di Stato adesso
Chiudo perché ho sto parlando veramente da troppo tempo ma il tema a tanto nuovo quanto affascinanti o l'entusiasmo del neofita nel nell'affrontarlo
E quindi questo il credo che sia la sfida la sfida che ci aspetta vi ringrazio dell'attenzione
Siamo noi che ringraziamo la presidente per gli innumerevoli stimoli che ha fornito al pubblico ma non avrei da commentare qualcosa ma non lo faccio e passo subito la parola a la professoressa argentati cambiamo eh terra Eno perché ci occuperemo di tutela della concorrenza concentrazioni golden power
Buongiorno a tutti un grazie sentito gli organizzatori alla professoressa Malgieri al professor Camilleri per questo invito per aver voluto l'autorità presente a questa tavola
E mi scuso sin d'ora per non essere stata presente ai lavori delle giornate precedenti per un contestuale impegno a Firenze ora
In questa occasione vorrei condividere con voi alcune riflessioni su una questione che
A un è un chiaro impatto sulla concorrenza nel mercato bancario ovvero il processo di consolidamento che è in atto in questo settore e vorrei legare questo tema
Da un lato alla riforma del controllo delle concentrazioni di cui si è tornati a dibattere e dall'altro all'esercizio del golden power in misura crescente proprio nel settore bancario
Non saprei dire se queste sono le sfide del ventunesimo secolo
Sicuramente sono sfide cruciali e né con le quali il settore è chiamato a misurarsi e che riallacciandomi al titolo di questa tavola rotonda potrebbero preludere a dei cambi di paradigma importanti ora su il sul processo di consolidamento sappiamo che è uno degli elementi dei fattori evolutivi che insieme ad altri in primis
L'innovazione tecnologica
Sta mutando lo scenario competitivo nel quale operano le banche ed è determinato
Dava i fattori ora questo processo e ha riguardato positivamente dalle autorità di vigilanza per il contributo che è in grado di apportare alla solidità finanziaria degli intermediari
Ma è un processo che interpella direttamente anche le autorità di concorrenza
Le autorità di concorrenza che sono chiamati ad assicurare che questo processo pur svolto a conseguire la Scala necessaria per competere a livello globale non
Diciamo danneggi il tenore competitivo dei mercati nazionali dai quali poi dipende la possibilità per l'impresa e per i consumatori europei
Di beneficiarne direttamente ora su questo direi che la posizione delle autorità di concorrenza e molto ferma
La promozione della concorrenza nel mercato interno
Non si pone in antinomia con la promozione della competitività dell'economia europea su scala globali quindi l'idea di fondo che anche ha trovato conferma nei lavori dei dei giorni scorsi del diciamo al convegno dell'Associazione antitrust italiana che una tutela vigorosa
Della concorrenza non confligge con l'interesse dell'impresa e qui parliamo di imprese bancarie a competere con le superstar cinesi uno America anni
Cioè amplissima letteratura economica che dimostrati documenta come proprio
Quelle imprese che sono esposte ad una maggiore con con viva ad una vivace concorrenza nel mercato interno sono poi anche quelle prese più efficienti sono quelle più disposta innovare sono quelle meglio attrezzate per sostenere la competizione
Diciamo sullo sci sulla scena internazionale nei mercati globali diciamo questa è un po'come inquadramento ora sul controllo delle concentrazioni si prefigura punto all'orizzonte un primo possibile cambio di paradigma
Sulla scia del rapporto Draghi presentato alla Commissione europea lo scorso autunno ha ripreso vigore un dibattito abbastanza vivace che stia facendo abbastanza vivace
Sulla esigenza di adeguare la disciplina del controllo delle concentrazioni alle mutato contesto geopolitico e questo dibattito diciamo riposa su un presupposto che ed esposto con abbastanza chiarezza nel rapporto Draghi
E vale a dire che la disciplina della concorrenza sarebbe diciamo all'origine di taluni fattori di debolezza competitiva dell'Unione Europea in primis la dimensione inadeguata delle nostre imprese a sostenere gli investimenti e l'innovazione
Qua adesso non non c'è il tempo di entrare nel dettaglio di tutte le proposte che vengono formulate da Draghi su questo terreno specifico però mi sembra importante riprendere diciamo la linea di fondo di quel rapporto perché per quanto risenta di un dibattito che diciamo risale anche agli anni scorsi ricordiamo
La decisione al sommo Sitam dalla commissione che poi diede origine appunto al Manifesto franco tedesco mi sembra importante apportare alcuni chiarimenti su questa materia anche per sfatare alcuni assolo assunti di fondo di quel rapporto
La cui diffusione è la nostra sensazione può essere come dire legata anche ad una come dire azione de di certe lobby su questa specifica a materia e il primo chiarimento che mi sembra utile apportare
è che dal nostro punto di vista la politica di concorrenza non costituisce
Ne ha mai costituito un ostacolo alla crescita delle impresse europee
Questo diciamo mi sembra diciamo un punto sicuramente importante da chiarire perché appunto confligge con nell'impostazione di fondo di quella rapporto quindi diciamo
Ripeto la promozione della concorrenza nel mercato interno
Diciamo non s'arrende così necessario un ripensamento del controllo delle concentrazioni ma
Quand'anche fosse diciamo necessario è importante appunto chiarirci
La una più vigorosa tutela della concorrenza non è sicuramente in conflitto sia certamente è ben possibile che le diciamo regole sulle due valutazioni delle operazioni di concentrazione possano richiedere degli adattamenti la stessa Commissione europea si è come dire
Ha dimostrato di essere perfettamente consapevole di questa esigenza e a
Indetto a maggio scorso una consultazione che ha ad oggetto proprio la revisione delle linee guida sulla valutazione delle e concentrazioni è una consultazione in corso
è una consultazione sulla quale manca un'ancora una posizione ufficiale della nostra Autorità perché si chiuderà il tre settembre però atti almeno a titolo personale mi sembra che un paio di considerazioni
Possono essere svolte e su questo terreno e e allora la prima che a mio avviso andrebbe come dire
Rappresentata e che le regole sulle operazioni concentrazioni possono anche cambiare
A patto di non cambiare il senso autentico e profondo del controllo delle concentrazioni ora
Tecnicamente è anche possibile Rest
Come dire garantire maggiore fede flessibilità al processo di valutazione delle concentrazioni possiamo interrogarci se e come valorizzare il contributo che certe concentrazioni possono dare all'innovazione
Possiamo ragionare su come la nozione di consumare uguale il far può essere ampliata e non circoscritta la dimensione angusta
Del parametro diciamo del prezzo però c'è un punto irrinunciabile secondo me c'è una soglia oltre la quale non andrebbe non dovremo andare oltre in questo dibattito e io mi sentirei di dire no
A un bilanciamento compensativo tra riduzione della concorrenza nel mercato interno e diciamo ipotetici vantaggi che le imprese europee possono come dire conseguire all'esterno il miglioramento della competitività sulla scena globale
Non può andare soltanto a vantaggio dei consumatori diciamo gli altri Paesi dei diciamo di altre aree del globo non può andare a vantaggio soltanto del diciamo delle imprese che andranno a vendere i loro prodotti in Giappone o e in Cina
Ed è importante per noi tenere fermo questo punto perché ove si ammettesse questa idea del bilanciamento e dalla consultazione è uno dei punti su quali diciamo le autorità di concorrenza sono invitate a formulare riflessioni bene questo bilanciamento potrebbe snaturare il controllo spesso delle concentrazioni perché ed è in qualche modo finirebbe per fare entrare nella valutazione argomenti diciamo che attengono ad altri profili di interesse generale ma che sicuramente renderebbero diciamolo meno utilizzabile quel parametro certe trasparente che oggi diciamo ispira il controllo delle concentrazioni quindi da questo punto di vista apertura a alla riforma in corso ma tenendo presenti che certi punti fermi non andrebbero uno diciamo superati anzi andrebbero salvaguardati se non si vuole appunto come dire
Demolire un pilastro fondamentale della costruzione Europa euro un'Italia l'alta considerazione che mi sentirei di fare
è legata al fatto che in molti a in molti ambiti economici manca a tutt'oggi un mercato interno realmente funzionante e non per colpa dell'Antitrust
I mercati lo sappiamo sono compreso quello bancario sono frammentati lungo i confini nazionali esistono molte barriere di diversa natura credo che Signorini giovedì ne abbiamo parlato ma non diciamo diciamo non per il per la responsabilità della disciplina del conte sul controllo delle concentrazioni quindi io mi sentirei di dire che dobbiamo procedere con molta cautela prima di appunto demolire un cardine un pilastro un cardine del della disciplina euro unitaria verificando quanto meno idee il reale valore aggiunto e forse anche e provando a immaginare un'inversione Della diciamo del degli interventi pensando cioè prima ha come incidere sulla struttura del mercato come rimuovere i fattori di frammentazione tra i diversi mercati nazionali e poi ragionare su i possibili
Correttivi e miglioramenti che potrebbero essere apportati al controllo delle concentrazioni e questo aspetto mi consenta allora di legarmi immediatamente al secondo tema che volevo toccare
Perché proprio nel settore bancario noi abbiamo riprova
Che il processo di consolidamento non è ostacolato dal controllo delle concentrazioni ma è stato ostacolato oltre che dalla resistenza di Bari e Reggio di varia natura proprio dal ripiegamento degli Stati sulla tutela degli interessi nazionali attraverso il Golden paura e quindi è un processo del tutto inedito per per questo settore
Che potrebbe aprire le porte ad un cambio di parapiglia ma almeno rispetto alla setto fin qui che abbiamo considerato fin qui ben consolidato fondato cioè su diciamo il le operazioni concentrazione sull'idea che le operazioni di concentrazione debbano essere rimesse al libro Perale delle forze di mercato sotto la
Il controllo vigile e delle autorità tecniche ora brevemente il Golden paura è un tema che ovviamente non riguarda soltanto il nostro Paese perché sappiamo che diciamo il suo esercizio ha contrassegnato di recente anche l'esperienza spagnola anche forse la Germania anche se lì non c'è golden power specifico per il e settore finanze
Finanziario ma comunque è emersa una certa diciamo non una c'è non una indifferenza dell'esecutivo rispetto ad una concentrazione transfrontaliera che tuttora in corso alla sua Golden paure ed due due punti velocemente qual è la posizione dell'autorità e quali sono siamo le criticità che dal nostro punto di vista solleva maggiormente
Ovviamente a strano dal riferimento a diciamo ai casi che sono in corso ora da più parti si est è stato osservato che vi sarebbe stato diciamo un silenzio dell'auto delle autorità di concorrenza rispetto a questo crescita inarrestabile dei diciamo dei Golden paure in realtà almeno per la nostra esperienza del dell'Autorità garante la conferenza del mercato
Sicuramente la disciplina dei poteri speciali dello Stato nei settori strategici è da molti anni all'attenzione dell'autorità lo è a parte almeno a partire da fine due mila diciassette
Quando l'Autorità venne chiamata in Parlamento Giovanni lo ricorderà per diciamo l'audizione sulla proposta di regolamento che passerebbe diventato il Regolamento quattrocentocinquantadue del due mila diciannove e allora l'autore ha espresso una posizione improntata a grande equilibrio nel senso di rappresentare le potenzialità discusso distorsive di questo strumento ma certo non diciamo fece mistero del fatto che se in generale l'interesse a garantire la piena contendibilità dei mercati è l'obiettivo al quale dovrebbe dovremmo tendere
Ci sono dei casi specifici nei quali considerazioni di interesse pubblico possono effettivamente come dire suggerire l'opportunità di un'analisi più attenta e di una più attenta valutazione dei rischi connessi a certe operazioni quando queste riguardano imprese titolari di asset strategici operazioni di acquisizioni ostile quindi già in quell'occasione
Si disse non vi è una contraddizione insanabile tra diciamo questi due interventi seppure perseguono obiettivi diversi e e distanti e d'altro canto la stessa disciplina concorrenziale prevede al suo interno diverse clausole dirette a dare ingresso alla considerazione di questi interessi pubblici non è una particolarità nel della legge nazionale
Né del diritto europeo perché la gran parte delle giurisdizioni su scala globale prevedono sia pure con modalità differenziate
Delle modalità di interazione tra il il diritto delle concentrazioni e appunto la considerazione di questi interessi nazionali ha detto ciò pur a fronte di questa volta posizione è stato quasi inevitabile a fronte del crescente utilizzo del Golden paura negli anni successivi porsi il tema o quanto meno sollevare
Esprimere anche pubblicamente le preoccupazioni di un'autorità di concorrenza rispetto ad un utili rispetto ad uno strumento che chiaramente diciamo dal nostro di un punto di vista non può essere visto non visto come uno strumento pericoloso perché si presta a ad un utilizzo in chiave dirigistica
Ed in chiave anche protezionistica e in vista di questo convegno sono andato a fare una breve verifica e dalle nostre l'azione annuali da diciamo da marzo due mila venti quindi proprio in coincidenza con diciamo l'ascesa a formidabile di questo strumento l'autorità quasi ogni anno fino all'ultima relazione annuale di marzo scorso a posto tra i temi del diciamo della parte iniziale della nostra relazione che è sempre quella che contiene nove più più generale
A posso Aspar prestato specifica attenzione proprio a questo tema legandolo soprattutto ai rischi per RAI level playing field su quale a diciamo poggia il funzionamento del mercato unico quindi diciamo l'autorità sicuramente con ha guardato sin dal l'origine con equilibrio a questo strumento
Mi sentirei di dire quindi nessuna fondato in visione fondamentalista del mercato da parte di un'autorità di concorrenza piena consapevolezza della possibilità che lo Stato posta intervenire attraverso questo strumento però certamente diciamo preoccupazione rispetto ad aveva questo album utilizzo crescente di uno strumento che abbiamo scritto eh
Sempre distorsivo del mercato e distorsivo della governance delle imprese ma come abbiamo visto anche di recente con le prescrizioni specifiche sull'attività d'impresa può essere anche distorsivo
Diciamo della competizione nella misura in cui introduce dei vincoli per l'attività d'impresa questo quindi diciamo mi premeva chiarirlo sul piano della policy scendendo sul piano tecnico
Vorrei soltanto richiamare una norma che fino a ieri forse anche cultori del diritto antitrust
La sottoscritta per prima non conosceva così bene ma che è tornata prepotentemente alla ribalta proprio con la vicenda delle concentrazioni bancarie
Degli ultimi mesi e vale a dire l'articolo ventuno paragrafo quattro del regolamento concentrazioni
Che cosa ci dice questo questa norma in estrema sintesi ci dice che di fronte ad un'operazione di concentrazione
Di dimensione comunitaria e quindi ricadente nella competenza esclusiva della Commissione europea gli Stati membri possono intervenire a vietare quell'operazione o anche diciamo con delle prescrizioni
Possono farlo in due distinte ipotesi nel caso ricorrano degli interessi pubblici che sono chiaramente tipizzati dal legislatore quindi sono sicurezza nazionale regole prudenziali e pluralismo nei media e poi e sono quindi interessi considerati quasi di per sé compatibile con l'ordinamento euro unitario
E poi diciamo prevede a richiama altri interessi pubblici che pure gli Stati membri possono far fallire in questo caso però il provvedimento deve essere preventivamente comunicato alla Commissione europea
Perché ne valuti diciamo la compatibilità con l'ordinamento comunitario e appunto è una norma importante perché poi è stata come dire una delle diciamo deferimenti giuridici posti dalla Commissione europea alla base della lettera inviata al Governo italiano ma anche nel caso spagnolo è stata richiamata questa norma sulle recenti concentrazioni bancarie quindi studiando un po'meglio questa norma mi sono venute tre considerazioni da esprimere in primis la lungimiranza del legislatore euro unitario che già venti anni fa
Diciamo ritenne utile introdurre in seno al controllo delle operazioni di concentrazione
Una forma seppure embrionale di controllo amministrativo UE sui provvedimenti nazionali e lo fece in tempi nei quali golden power
Ancora non esisteva diciamo la la golden share era diciamo lo strumento e più utilizzato la seconda considerazione che mi verrebbe da fare è sulla problematicità che oggi presenta alcuni di quegli interessi pubblici chiaramente dimezzati dal legislatore
E poiché parliamo qui di mercato bancario mica ne proprie mente
Il richiamo delle regole prudenziali ora con l'istituzione della singola Supervisory Mechanism
Diciamo la disciplina prudenziale è stata affidata alla competenza esclusiva della Banca centrale europea quindi mi chiedo se oggi un governo nazionale che dovesse intervenire sull'operazione di concentrazione
Per ragioni prudenziali non entri in conflitto con la disciplina è unitaria e con le regole diciamo in materia non mi sto riferendo all'ultima è la più dibattuta concentrazione perché in quel caso è stato fatto valere un diverso
Motivo è stata fatta valere la sicurezza nazionale io parlo proprio di un intervento del Governo nazionale per ragioni prudenziali ma un discorso analogo forse si potrebbe fare anche per il per il l'interesse del al pluralismo nel settore dei media
Perché c'è qui un regolamento europeo del due mila ventiquattro che detta regole di armonizzazione di questo settore quindi viene da chiedersi se un governo nazionale Possa vietare una concentrazione autorizzata dalla Commissione europea per ragioni di pluralità dei media
Sola saranno tutti i profili da approfondire la terza considerazione da fare attiene ad un punto di debolezza di questa norma così ritornata al centro e dell'attenzione
Questa norma sicuramente è volta a dirimere esclusivamente un conflitto che è quello tra l'interesse euro unitario alla tutela della concorrenza e gli interessi pubblici nazionali del tipo delle diciamo del della natura che vi ho appena diritto non contempla questa norma altro tipo di interessi eppure qui mi avvalgo di una lucida considerazione di Vincenzo Meli in un bell'articolo apparso Mercato concorrenza regole dice Vincenzo Meli sono diciamo le trasformazioni degli ultimi anni hanno fatto emergere altro genere di conflitti
Altri contrasti tra diciamo l'interessa euro unitario alla concorrenza e altri interessi pubblici
Senta di livello Euro unitaria quindi lui ravvisa una lacuna un aspetto di debolezza in questa norma diciamo in questa norma proprio legata al fatto che non contempla altri tipi di di diciamo di conflitti che pure le gli anni le vicende degli ultimi anni hanno portato prepotentemente alla ribalta
Qui diciamo non si può altro che dire che questo discorso ci porta molto lontani e rinvia proprio alla riforma del controllo delle concentrazioni
Nel qua all'interno del quale proprio uno dei punti caldi dei sul quale si dibatte maggiormente provo come debba porsi questo interesse euro unitario a tutela della concorrenza rispetto agli altri interessi pubblici i a reale se in chi consulta la conosciamo la Consulta il documento pubblicato dalla Commissione europea per la consultazione
Di trova la tutela dell'ambiente la resilienza la competitività
La protezione dell'industria europea dalla concorrenza aggressiva degli altri Stati membri e via dicendo quindi diciamo vi volevo trasmettere queste considerazioni perché appunto questa norma mi ha un molto incuriosito nel momento in cui sono tornata a rileggerla
Dopo tanti anni brevemente un flash sul versante applicativo è una norma che ha trovato pochissimo applicazione nel corso degli anni meno di dieci casi si contano in cui la Commissione europea
Ha fatto valere questa norma sono quasi i campi autorizzati sono tutti casi quasi tutti i casi
Le quali l'interesse pubblico fatto valere era uno di quei tre tipizzati chiaramente da legislatore nel nell'articolo ventuno comma quattro quindi regole prudenziali pluralismo dei media sicurezza nazionale
Mentre in tutti gli altri casi diciamo la la è stata diciamo annullato il provvedimento detto questo into in queste poche decisioni soltanto una ha riguardato proprio il rapporto tra golden power e controllo delle concentrazioni ed è un caso molto interessante perché è una decisione del due mila ventidue
Il caso di che a Hebron in cui in sostanza la Commissione europea aveva già aveva autorizzato quindi ai sensi della disciplina comunitaria
Un'operazione di concentrazione che consisteva nell'acquisizione da parte di un del gruppo austriaco di Graz
Delle filiali ungheresi chiede di un altro gruppo assicurativo a Egon in quel caso il governo ungherese a opposto ed esercitato il potere di veto vietando l'operazione
Per farla breve vietando l'operazione per ragioni di sicurezza nazionale che non sono state però mai documentate
Perché il governo ungherese si è trincerato dietro la confidenzialità dei documenti che diciamo avrebbero motivato questo richiamo della sicurezza nazionale quindi la Commissione Europea a chiuso questo caso con una decisione dalla quale emerge accertata sia la violazione dell'articolo ventuno comma quattro per mancata notifica del provvedimento alla commissione visto che non si era in presenza
Di uno di quegli interessi pubblici tipizzati e quindi governo ungherese avrebbe avuto farlo sia nella sostanza per violazione proprio delle libertà fondamentali del Trattato perché non era stato comunque non è stato considerato un provvedimento idoneo e proporzionato rispetto agli interessi perseguiti dal Governo è ungherese quindi è una decisione importante che sollecita anche riflessioni sulle vicende e più recenti e che in sostanza ci dice che la Commissione europea in è ben ferma nel voler interpretare diciamo questa normativa adesso non non è troppo nei dettagli tecnici c'è anche un considerando del Regolamento sugli investimenti esteri diretti che prevede li una lettura armonizzata per due regolamenti comunque c'è la chiara la ferma intenzione
Della Commissione Europea a utilizzare il controllo delle concentrazioni anche come momento nel quale sottoporre avvalgo i provvedimenti nazionali di esercizio del golden power
Detto questo venendo più da vicino alle proprio al alle sedici al Golden Power nel settore assicurate nel settore bancario e diciamo non mi non mi dilungo sulle sul sul dibattito circa i limiti anche di costituzionalità che questa disciplina presenterebbe per l'ampia determina diciamo indeterminatezza della fattispecie per la scarsa tempra in sé la scarsa Trump trasparenza e via dicendo sul piano applicativo mi sembra di dire innanzitutto che un punto di debolezza che potrebbe essere risolto già oggi in attesa di future riforme attiene al controllo giù giurisdizionale
Su questo tema ex il Consiglio di Stato è fermo nel ritenere che si tratta di provvedimenti di alta amministrazione censurabili soltanto in caso di manifesta illogicità
In verità è un parametro questo che non può considerarsi soddisfacente ed è significativo che in un bel seminario Assonime che si è attenuto qualche settimana fa lo stesso presidente Chieppa ha ha auspicato un maggiore sforzo dei giudici amministrativi
Nel garantire una maggiore effettività della tutela giurisdizionale e lo ha fatto richiamando anche un'importante sentenza della corte di giustizia del luglio due mila ventitré
La sentenza Sella
Nella quale la corte di giustizia sempre su un caso ungherese
Sottolinea l'importanza che questi provvedimenti siano sottoposti ad un pieno sindacato perché in gioco sono ci sono le libertà fondamentali e garantite e dai trattati due flash sulle operazioni bancarie in corso direi che gli aspetti di maggiore problematicità sono due
L'applicabilità di questo golden power alle operazioni intracomunitarie e addirittura domestiche e l'utilizzo del golden power nei settori regolati alla sul primo profilo forse chi si occupa della materia saprà come è nata questa norma
Che ha esteso alle operazioni intracomunitarie diciamo il la possibilità di esercitare il Golden paura è una norma che è stata introdotta e durante la pandemia laddove vi erano precisi timori da contrastare poi questa norma da transitoria è divenuta permanente perché è stata stabilizzata da gennaio due mila ventitré qui i dubbi di compatibilità alcune le libertà fondamentali
Sono diciamo evidenti io mi limito a ricordare che vi è una consolidata giurisprudenza della corte di giustizia la quali ci dice che le libertà fondamentali possono essere limitati dai sì dagli stati membri ma soltanto la laddove vi siano sì ordine pubblico e ragion di ordine pubblico e sicurezza nazionale ma queste ma deve ricorrere dice la Corte di giustizia UE la minaccia
Una minaccia effettiva e sufficientemente grave ad un interesse fondamentale della società e aggiunge precisazione secondo me altrettanto importante che motivi economici attinenti al buon funzionamento e alla promozione dell'economia nazionale non costituiscono una giustificazione adeguata per apportare diciamo quindi alle domande che il cinque tutti noi ci siamo posti su questi casi sono notevoli in primis che cosa sicurezza nazionale appunto a me pare che questa risposta la corte di giustizia sia sufficientemente
Chiare circoscritta per delineare leggiamo il perimetro entro il quale possano essere esercitati aggiungo che al convegno di ieri è emerso che sulle sulla proposta di Regolamento europeo presentata dalla Commissione europea a gennaio due mila ventiquattro capo sulla riforma del diciamo del controllo degli investimenti esteri diretti
Il consiglio dopo il Parlamento sembrava lo dovrà verificare abbia assunto una posizione più rigorosa nel senso di restringere le maglie dall'nell'utilizzo di questi strumenti è addirittura espunto il settore finanziario nel novero dei settori strategici
Indicati nel vecchio Regolamento come distruttori né quale appunto poteva esser potrebbe essere esercitato il Golden paure mi sembra uno sviluppo di rilievo vedremo adesso dove porterà il dialogo che seguirà brevemente sul conto sull'esercizio di questi poteri nei mercati regolati in un mercato regolato pene in modo penetrante come quello bancario qui c'è una norma del decreto golden power il del due mila dodici che dice chiaramente che il Golden paura può essere esercitato soltanto laddove la regolazione di settori sia insufficiente a raggiungere l'obiettivo che il governo si prefigge di adottare ora qui mi pare abbastanza evidente che vi sia che la possibilità che questa previsione è che diciamo questa previsione entri in corto circuito con le articolate discipline settoriali che vi sono i mercati bancari e e finanziari
Lo stesso professor Cassese di recente si è chiesto se sia coerente attribuire all'organo di gestione delle dei poteri speciali quindi la Presidenza del Consiglio
Gli potevi e competenza aventi la stessa latitudine di quelle che sono state attribuite alle autorità alle autorità amministrative indipendenti a partire dagli anni novanta e dà una risposta molto tranchant dice non non vi è compatibilità e non via compatibilità soprattutto con un ordinamento nel quale egli è un'autorità che vigila sulla concorrenza io direi che possiamo distinguere il piano dei principi da quello delle motivazioni più concrete dei provvedimenti in linea di principio come appunto dicevo prima non mi sembra che ci sia questa insanabile contraddizione tra questi due poteri e nemmeno vi siano interne lo specifico mercato bancario nel senso che ovviamente l'esercizio del bond Maurer dovrà contenersi entro le disposizioni del Trattato ovviamente dovrà rispettare le norme che hanno armonizzato il mercato interno e quelle che prevedono la competenza esclusiva della BCE su tanti ambiti
Ciò esclude che il governo possa interpreta posso intervenire in questo settore in base al diritto attuali anche alle norme comunitarie probabilmente no a condizione che si tratti di finalità distinte non vi sia sovrapposizione con gli obiettivi perseguiti
Dalla regolazione di settore questo me naturalmente quando quasi scende dal livello astratto alla al motivazioni concrete
Diventa tutto più difficile gli interrogativi si moltiplicano e la mia sensazione è che quel sentiero di compatibilità si fa molto più stretto fino quasi diciamo ad annullarsi quindi adesso senza entrare nel dettaglio ricatto delle vicende recenti mi sembra che il minimo che si possa dire che in questi di fronte ad un'articolata disciplina di settore come quella che vige nel settore bancario finanziario il minimo che si possa dire che questo Golden paura deve debba costituire una un intervento residuale davvero
Un'estrema ratio non perché non risponda ad un interesse nazionale considerazioni come quelle legate al alla presenza delle filiali sul territorio al all'erogazione del credito alle piccole medie impresa o alla nazionalità di un investitore
Ma perché discussi e discusso e forse sarà il giudice europeo e il giocatore comunitario in questo processo di riforma a dirci se questi interessi
Possono considerarsi e la Corte costituzionale possono considerarsi coperti dalla clausola della sicurezza nazionale
Oppure costituiscono uno di quei motivi economici che la corte di giustizia non ammette vengano utilizzati per derogare al regime delle libertà fondamentali del trattato ed entrambi preludono a cambi di paradigma grazie molte per l'attenzione
Grazie grazie Anna veramente brillantissimi FI spunti all'azione e sabato mattina e quindi mi attengo a quel dovere di self restraint molti aspetti latore lezione andrebbero commentati però due flash fatte mi dice dire
Sicurezza dello Stato
Quali sono i confini o sicurezza nazionale nella terminologia sicurezza dello Stato nella terminologia della corte così dalla Carta costituzionale sicurezza nazionale la terminologia europea ecco quali sono i confini esatti di questa nazione nozione
è un tema su cui ci dovremo confrontare
Probabilmente ma abbiamo un caso recente in cui si parla appunto di sicurezza dello Stato in rapporto alle competenze regionali però tutto ciò e centrale la sicurezza dello Stato va diventando in questo mondo sempre più un limite
Che può riguardare le dinamiche ordinari di mercato può riguardare punto per esempio le competenze delle Regioni
Altro aspetto che ritorna in questa relazione allega un quella precedente l'innovazione
E il cuore della della del del futuro della dell'Europa e quindi tutti i suoi Stati membri e il rapporto tra innovazione regolazione ieri sei scruta Eva nel più Pannella
Per quanto riguarda la disciplina l'intelligenza artificiale la presidente diceva poc'anzi se ci vogliono sei mesi
Per leggere il Regolamento con duecento considerando i considerando che il regolamento non basta perché si interseca con altri atti normativi a cominciare dal
Già data Protection regulation e a tutti gli altri perché ci sono delle interconnessioni pure col digital service stacca il digital market act per fare degli esempi e con tanti altri ecco
Come e potrà una start-up o adeguarsi a a questi a questi modelli
è un tema sul serio ricordo soltanto che una sentenza della Corte costituzionale del due mila ventiquattro
In una giurisprudenza a cui tutti noi abbiamo contribuito che bar ridefinendo la definizione di tutela della concorrenza ha detto che al cuore del processo competitivo della nazione giuridica di tutela della concorrenza c'è l'innovazione e ha detto che appunto gli interventi regolatori servono poi a ad affrontare degli eventuali rischi costi o appunto fallimenti mercato che si manifestano però dopo che l'innovazione e si è realizzata ecco allora che c'è questo problema viene prima la regolazione o viene prima innovazione
Quella è una sentenza chiara sì sì no no
Il di più viene dal maligno dice viene prima di innovazione
Detto questo o l'altro aspetto secondo me che lega vari interventi che decisivo
Anna ha richiamato il ruolo del mercato interno ovviamente soprattutto con riferimento alle dinamiche bancari la sua era in fondo anche un poco una polemica nei confronti di esce di atteggiamenti io una visione poco poco diversa ma non
Sulla alla tendenza appunto a dire
E bisogna crescere di scala bisogno mentale lei dice ma stima attenti e se però i problemi che gli ostacoli alla all'innovazione alla crescita economica riguardano il fatto che ci sono quelli che oggi nel lessico
Politico vengono definiti i dazi interni cioè le barriere appunto alla creazione metto interno questo secondo me è un grande problema
Perché a mio parere lo dico da tempo negli ultimi anni le attenzioni a livello europeo si è spostata
Abbiamo abbandonato quello che era il nostro Corbin sinistre cioè il mercato interno
Per dedicarci soprattutto altri settori importantissime e così via masse l'Europa deve avere un ruolo geopolitico come è necessario che i fatti recenti
Lo dimostrano e quindi abbiamo bisogno di riprendere un sentiero di crescita perché avremo bisogno di tanti soldi
E quando la pace perpetua è finita ebbene il fare attenzione al mercato interno è importante
E se poi dà ragione Draghi quando dice che in un mondo in cui la globalizzazione in crisi probabilmente per tanto tempo dobbiamo e riconvertire la nostra economia a partire da quella tedesca da economie esportatrici
Ai condomini che si basano su una crescita della domanda interna ebbene per far crescere domanda interno abbiamo necessariamente bisogno di un mercato interno e per finire ma da cultore dell'Antitrust insieme qui a tanti amici guardate quella proposta di regolamento che in discussione molto interessante
Su cui c'è la consultazione ripropone un problema da cui secondo me dobbiamo non possiamo scappare quali sono gli obiettivi del diritto della concorrenza
La tutela del consumatore la cioè o meglio il whale Consumer were faro oppure appunto ci sono altri obiettivi ma se ci sono tanti altri obiettivi non corriamo il rischio di avere una disciplina
Che si presta a mille tipi di applicazioni a mille tipi di implementazioni di rinforzo mento con gravi e minacce per la certezza delle diritto che comunque un fattore fondamentale per il buon funzionamento del mercato un grande tema che detto questo scusate mi fermo male le cose che ha detto Anna sono talmente stimolante e chiudiamo in bellezza
Col professore Scognamiglio dover ritorniamo un po'ai temi già trattati perché si parla del credito scoring algoritmi
Grazie presidente Bongiorno a tutte e a tutti innanzitutto un grazie di cuore ai carissimi amici in Marisa aria Maugeri ed Enrico Cammilleri intera bere mi voluto invitare a questa importante occasione di di studio e di riflessione
Pur non essendo io effettivamente tutt'altro spero che non si veda troppo un esperto della materia avevo ho patteggiato il caso di dire con l'amico Enrico
Quell'argomento del quale poc'anzi ha fatto cenno il presidente in considerazione del fatto che stavo studiando trova un altro angolo visuale temi abbastanza fine quindi mi sentivo un pochino più o diciamo relativamente più tranquillo nel o cercare di offrire il mio contributo a questa ma va be'la sessione finale imperniata sotto questo titolo un paradigma che cambia riflessioni su cultura tradizionale nuovi sfida sull'argomento che ha
Un po'un pochino avevo avuto modo di vedere debbo dire che effettivamente il problema della Credit scoring algoritmi Co. rappresenta una prospettiva davvero privilegiata
Per esaminare alcune questioni di particolare rilievo relativi al contratto e dalla concorrenza nel mercato bancario del ventunesimo secolo per riprendere ovviamente intitolazione generale
Scusate del convegno
Infatti come cercherò subito di dimostrare innanzitutto in via di prima approssimazione agli argomenti che che tratterò Caspio Renault
Infatti si tratta di un argomento di un tema che interseca in pieno i piani del contratto dell'attività dell'impresa bancaria
Prese in esame quest'ultima sia come possibile fonte di responsabilità nei confronti del cliente sia nell'incidenza del suo esplicarsi negli equilibri del sistema bancario
Nel suo complesso
Si tratta oltretutto di un argomento quello appunto del Credit scoring algoritmi dico
Che a mio modo di vedere cercherò di dimostrare brevemente questa ipotesi fornisce un esempio in un certo senso paradigmatico del modo in cui avanza il procedimento di formazione del diritto euro militari in questo settore
Tra quello che potremmo chiamare un dialogo tra le corpi abbiamo poc'anzi sentito al più alto livello di autorevolezza la voce di uno dei termini di riferimento di questo dialogo c'era la voce della corte di cassazione
Da un lato e interventi del legislatore un neonato e dall'altro sullo sfondo altresì di non so come chiamarli contributi fonti perché spesso si tratta
Di interventi di soft uno piuttosto che di atti di normazione sub primaria delle autorità indipendenti
Volendo approfondire un poco queste ragioni di interesse del tema che ho ritenuto di poter individuare e per quello che riguarda il piano del contratto
Dire che sia sufficiente per avere una conferma di quello che ho poc'anzi detto cioè della particolare significato che assume il tema all'interno di una riflessione sul contratto nell'ambito dell'attività dell'impresa bancaria
La la presa d'atto lire la considerazione che la verifica del merito creditizio costituisce già sulla base dell'impostazione che ormai ben possiamo definire tradizionale del legislatore del testo unico e tanto più nel disegno della direttiva sul credito al consumo nel due mila ventitré sulla quale ovviamente avrà modo di tornare
Lo snodo di particolare importanza
Nel quadro della disciplina della trasparenza delle condizioni contrattuali e dei rapporti con i clienti quindi il dato della significatività di questo al momento sullo versante contratto e il rapporto con la clientela mi sembra indiscutibile
Infatti intitolato proprio a questi lei mia cioè trasparenza delle condizioni contrattuali e rapporti con i clienti come è ben noto
Il diciamo il titolo del del tubo dove sono inserite le disposizioni normative primarie anti l'articolo centoventi un bel cesto l'articolo centoventiquattro bis che effettivamente hanno costituito per lungo tempo
Un po'il principale forse l'unico per certi versi termine di riferimento normativo del generale problema del Credit scoring
Dal canto suo è per aver riguarda questo punto all'attributo algoritmi con l'utilizzazione di algoritmi nelle procedure di crediti scoring interpella in modo particolare proprio l'interesse della trasparenza il problema della trasparenza il valore della trasparenza
Questa volta ha riferito prima ancora che alle condizioni dei rapporti contrattuali destinati eventualmente installarsi con la clientela alle tecniche per mezzo delle quali l'imprenditore bancario per così dire seleziona la clientela stessa
Infatti il carattere di tendenziale incapacità proprio di ogni algoritmo
E comunque da presumibile qualche volta forse insuperabile difficoltà di spiegarne il funzionamento alla potenziale controparte contrattuale dell'impresa bancaria
Costituiscono dati radicalmente antitetici rispetto all'esigenza di trasparenza
Le condizioni di soddisfacimento della quale si tratta dunque anche in questo specifico ambito di problemi di verificare
Una verifica che deve essere compiuta tenendo conto anche di interessi potenzialmente confliggenti con quello alla trasparenza sul punto come è noto vi è proprio un intervento della giurisprudenza Della Corte di giustizia molto recente
Del quale dirò in particolare l'interesse al riserbo o al segreto commerciale dell'impresa bancaria o dell'impresa terza che raccolga per conto della banca i dati rilevanti ai fini della valutazione
Circa il contenuto dell'algoritmo che è stato utilizzato
Ai fini della valutazione quindi entrano in gioco proprio due ordini di interessi confliggenti da un lato quello alla massima trasparenza
Dall'altro quello alla opacità Carla soltanto opacità in sede l'algoritmo
Ma è anche tentativo desiderio dell'impresa che lo ha elaborato non necessariamente anzi forse sempre meno frequentemente la stessa impresa bancaria a contenere diciamo così molto discreto per usare un eufemismo
E anni ha celato dalla indiscrezione per rimanere nel gioco di parole che invece la clientela vorrebbe avere sul punto il contenuto programmatico nel senso informatico del termine dell'algoritmo
L'interesse dell'argomento appunto decreti scoring algoritmi intonsi coglie tuttavia anche da altri angoli visuali come Giau anticipato molto sommariamente
Questo tema si presta ad essere letto non soltanto dall'angolo visuale dalla prospettiva del cliente e dunque attraverso il prisma che ho poc'anzi avvocato
Della tutela dell'interesse alla trasparenza nelle decisioni relative all'accesso al credito di cui il cliente nell'interesse certamente portatore
Ma anche dall'angolo visuale dei finanziatore
Qui il discorso si risolve essenzialmente nella valutazione della condotta del finanziatore con accenti Dida di particolare interesse proprio nell'ambito della recentissima disciplina della direttiva sul credito al consumo nel due mila ventitré condotta del finanziatore che può esporsi alla qualificazione di illegittimità
Sia laddove neghi arbitrariamente un credito che in ipotesi meritava invece di essere accordato sulla base del del rating dalla valutazione
Che insipiente diciamo così meritava
Sì allorché invece integri all'opposto un'ipotesi di concessione abusiva del credito come tale fonte di responsabilità nei confronti del finanziato anche questo aspetto
Assume un particolare rilievo e forse un diciamo quasi definitiva sistemazione all'interno della disciplina
Della direttiva sul credito al consumo del due mila ventitré
La prospettiva del finanziato e quella del finanziatore confluiscono poi in un certo senso nella considerazione del fenomeno dall'angolo visuale del sistema e della sua tenuta
Ed in effetti la storia recente dell'impresa bancaria italiana sta lì a dimostrare che proprio una valutazione del merito creditizio negligente superficiale approssimativa
A poter rappresentare l'innesco la miccia di fenomeni di crisi qualche volta destinati a diventare anche sistemici e dunque tali da mettere in discussione la stabilità del sistema stesso
Osservavo prima che l'argomento rappresenta l'argomento sempre ovviamente le credi scoring algoritmo
Algoritmi con rappresenta anche un esempio paradigmatico del modo in cui incede la regolamentazione del diritto euro unitario in materia ed infatti passo a questo punto esplicitare
Gli snodi
Lungo i quali si verrà sviluppando il mio discorso ed infatti le mie considerazioni saranno articolate essenzialmente su due piani che di nuovo in parte già evocato
Uno che potremmo definire più attento al dialogo delle corti mi soffermerò ovviamente sulla corte della quale si è parlato di meno si è parlato ovviamente come dicevo prima al massimo livello di autorevolezza della corte di cassazione della sua giurisprudenza quindi sul punto non ritornerò dedicherò qualche accenno alla giurisprudenza della Corte di giustizia
L'altro piano sul quale mi soffermerò
E quello delle prospettive che si delinea non attraverso la più volte già da me citata in queste poche battute direttiva sul credito al consumo due mila ventitré due mila duecentoventicinque
In realtà e di di cui anche fosse l'interesse di una riflessione sul tema oggetto del mio intervento dall'angolo visuale
Del sistema delle fonti per usare una formulazione forse un po'impegnativa pile stretti l'articolazione di prospettive in relazione alle quali è possibile scrutinare il problema del credito scoring algoritmi con prima che diventasse il problema dei tre Discoring con l'attributo algoritmi Co
Non corrispondeva ad un dato di regola Mat di regolamentazione normativa
Parimenti Fitto problema molto sfaccettato molto articolato ma tutto sommato fino a tempi relativamente recenti affidato ad una disciplina normativa abbastanza scarna se non ellittica
Prima infatti che il credits Corinzi arricchisse del famoso tributo più volte evocato algoritmi Co
Effettivamente il dato normativo di riferimento a livello di disciplina normativa primaria era proprio rappresentato la con le due disposizioni del testo unico ovviamente a tutti voi no sì che ho poc'anzi evocato
Certamente Viera voi la vi è la disciplina diciamo così che possiamo collocare a metà tra la disciplina altra disciplina sub primaria e
Pura sosto lo e qui ovviamente sono inutili riferimenti perché vi conoscete tutti benissimo gli avvocati nel testo scritto che può insomma con qualche anzi con parecchi aggiustamenti metterò a disposizione dei degli organizzatori del convegno
Ma a parte appunto quel dato normativo primario a parte queste fonti diciamo così forse anche tra virgolette regolatrici affidate agli interventi delle autorità indipendenti
Molto era affidato alla clausola generale di buona fede
Causa una generale di buona fede che da questo punto di vista
Manifestava l aspetto sicuramente di grande interesse per lo studioso dei rapporti tra diritto privato generale diritti secondi
Manifestava la sua forte valenza espansiva alla sua attitudine a applicarsi anche nell'ambito dei rapporti disciplinati in prima battuta dai diritti secondi
Nella dimensione evidentemente della trasparenza di nuovo della correttezza della lealtà
Della non contraddittorietà di comportamenti
Tuttavia per quanto possano essere come sempre fascinose e ricche le prospettive che si dischiude o no
Dalla concretizzazione della clausola generale di buona fede non v'è dubbio che è una materia quale quella della quale storia scorrendo anche prima appunto che si arricchisse di tutte le problematiche della algoritmi en è materia che per la sua significatività sul piano dell'andamento e degli equilibri complessivi del mercato dell'impresa bancaria dunque anche della concorrenza
Merita forse un dato normativo più specifico più prevedibile senza voler ovviamente in questo momento neanche poterne voler esplorare tutto il problema
Della prevedibilità concretizzazione delle decisioni adottate sulla base di una clausola generale ed è proprio dal punto di vista della rilevazione del dato normativo di riferimento della sua interpretazione della sua messa a punto che entrano in gioco inserendosi poi appunto nel dialogo tra le corti
Lei pronunce della corte di giustizia dell'unione europea alle quali vorrei dedicare ora qualche cenno ovviamente si tratta di pronunce ben note ad un pubblico così qualificato quale quello che sta appunto
Ascoltando questa sessione finale del del convegno e dunque le citerò diciamo così per per morso sua Seat sperando ovviamente che le citazioni con questa modalità non siano arbitraria
E da questo punto di vista la prima decisione sulla quale vorrei brevemente soffermarmi
E quella della sezione prima dalla corte di giustizia sette dicembre due mila ventitré nella causa C seicentotrentaquattro due mila ventuno è una decisione che direi
Mette un punto forse non definitivo perché probabilmente ancora qualche aspetto cioè da
Elaborare da mettere a fuoco ma comunque offre un contributo di rilevanza notevolissima alla ricostruzione della portata
Dell'articolo ventidue del parare ventidue paragrafo uno del regolamento generale in materia di protezione di dati personali
Accreditando l'interpretazione di questo dato normativo nel senso
Piccola citazione testuale
Che il calcolo automatizzato da parte di una società che fornisce informazioni commerciali
Di un tasso di probabilità basato su dati personali relativi ad una persona riguardanti la capacità di quest'ultima di onorare in futuro gli impegni di pagamento
Costituisce un processo decisionale automatizzato relativo alle persone fisiche ai sensi della disposizione dell'articolo ventidue paragrafo uno
Qualora tale tasso di probabilità dipenda in modo decisivo Dustin cura l'esecuzione
O la cessazione di un rapporto contrattuale con tale persona da parte di un terzo a quale e alla quale comunicato tale tasso di probabilità
Qual è la diciamo particolare importanza che assume questa decisione la particolare importanza si coglie di nuovo utilissima preziosa da questo punto di vista è la attenzione che emerge già dall'intitolazione del convegno appunto alla contratto impresa concorrenza quindi al modo in cui si ma esplica l'attività imprenditoriale nel settore bancario dicevo scaturisce dalla considerazione che sempre più spesso lo accennavo anche poc'anzi le valutazioni in termini appunto di di di credits Goring non soltanto l'acquisizione di dati ma anche appunto la elaborazione e la valutazione dei medesimi sono oggetto di una segmentazione di una decentrati di un decentramento di una esternalizzazione si possono usare termini
Variegati il cui senso è però sempre quello cioè non è l'imprenditore bancario
In prima persona colui che poi dovrà decidere se erogare o meno il credito al svolgerebbe questa attività ma è una impresa terza
Rispetto all'imprenditore bancario
E da questo punto di vista il percorso argomentativo che svolge la corte in questa decisione è un percorso argomentativo estremamente rigoroso che si muove lungo una linea di ricognizione puntuale e altrettanto puntualmente inserita nel sistema del dato normativo dell'articolo ventidue del DPR
Innanzitutto si rileva che deve esservi una decisione fondata unicamente su un trattamento outcome automatizzato di dati compresa la profilazione
In grado di produrre effetti giuridici o comunque di avere un'incidenza significativa sulla spera dell'interessato
Non essendovi nel contesto normativo del Regolamento un'espressa definizione di decisione la Corte valorizza un elemento al fine di rilevare la sussistenza della prima delle delle condizioni quella parte l'avvocato per l'operare del disposto dell'articolo ventidue
E cioè d'impatto rilevante che è una decisione adottata consimili procedure può determinare sull'interessato
E da questo punto di vista la corte pone l'accento sul considerando a proposito dei numerosi considerando in questo caso del regolamento in materia di protezione dei dati personali
E cioè considerando settantuno
A tenore nel quale una decisione può consistere anche di una misura in grado di determinare implicazioni rilevanti per la sfera dell'interessato
Qual è il caso richiamato in via esemplificativa è analogo a quello esaminato nel caso concreto dalla corte
Del rifiuto automatico di una domanda di credito presentata on line
Pertanto la nozione di decisione a cui fa riferimento l'articolo ventidue
è intesa dalla corte come sufficientemente ampia da ricomprendere il risultato del calcolo della solvibilità di una persona
Sotto forma di tasso di probabilità relativo alla capacità di tale persona di onorare impegni pagamento in futuro
Anche la seconda condizione di applicabilità del disposto dell'articolo ventidue è stata poi ritenuta nel caso deciso dalla Corte nella pronuncia questo molto alla per rapidamente ripercorrendo è stata ritenuta sussistente e cioè la condizione relativa trattamento auto moto automatizzato su cui si sia esclusivamente fondata la decisione e a questo passaggio motivazionale la corte pervenuta sulla base della previsione dell'articolo quattro numero quattro del Regolamento generale regi PDA oggi piatta seconda della crollino che si preferisca che definisce la profilazione come qualsiasi forma di trattamento automatizzato di dati personali diretto a valutare determinati aspetti personali quali la situazione economica l'affidabilità o il comportamento in relazione alla terza condizione cioè gli affetti della decisione automatizzata sull'interessata la corte di giustizia ha constatato in questo caso il valore dirimente che le terze parti attribuiscono ponteggio avesse fornito da sciupare questo era il nome in un acronimo anche di la della impresa che svolgeva questa attività in previsione di eventuali accordi da stipulare con l'interessato all'accesso al credito
Rilevando che in presenza di una richiesta di mutuo sottoposto ad una banca il prestito è normalmente rifiutato al chilo ricchi ed è ove il punteggio di merito creditizio a lui attribuito ombre esulto insufficiente quindici a quell'automatismo che effettivamente consente di parlare
Di decisione
Da questo punto di vista la decisione sì spiega direi nel senso di garantire l'effettività della tutela del aspirante al credito rispetto ai processi decisionali che abbiano assunto le caratteristiche che ho poc'anzi richiamato nel solco appunto della motivazione della decisione viene così superata una interpretazione restrittiva del concetto di decisione cui fa riferimento la previsione dell'articolo ventidue del regolamento una interpretazione restrittiva che era stata in precedenza colta dalla giurisprudenza nazionale dell'ordinamento giuridico tedesco dove operava evidentemente in maniera molto cospicua dal punto di vista delle vicende trattate la fuffa
Perché una precedente pronuncia del Bundeswehr risposte del due mila quattordici aveva affermato invece carattere meramente preparatorio dell'attività svolta da sciupata
E aveva così escluso che nel caso di specie vi fosse una decisione automatizzata ricadente nell'applicazione nel nel perimetro dell'applicazione appunto del Regolamento generale e dunque tale da innescare quel diciamo così processo a tutela del dell'aspirante accredito del quale ha fatto cenno ecco dunque il punto importante all'interno appunto del del dialogo tra le corti all'interno del contributo delle copie soprattutto dalla corte di giustizia che ovviamente ha un ruolo decisivo nella elaborazione delle coordinate sistematiche e applicative del diritto euro unitario è il punto decisivo è quello che accennò poc'anzi che nome di segmentazione
Del trattamento automatizzato di dati personali tra più soggetti in questo caso appunto l'ha già più volte evocata Shue fa e l'impresa bancaria
Non valgono a escludere l'applicazione dell'articolo ventidue del Regolamento dovendosi invece considerare il peso effettivamente attribuito nel percorso decisionale
Alla predizione algoritmi campi è un aspetto direi davvero di notevole importanza
Soprattutto appunto nella prospettiva di quella apertura di quella facciamo finestra verso no l'innovazione verso le nuove sfide a cui ci invita sulla quale ci invita a riflettere opportunamente il titolo di questa
Sessione finale
La decisione della Corte di giustizia costituisce come vi dicevo il primo dei due snodi di
Della recente giurisprudenza della medesima Corte sul quale ho voluto richiamare la vostra attenzione
Ma sempre nel due mila ventitré decisioni coeve a quella della quale io poc'anzi fatto cenno bio ripercorso alcuni passaggi
Principali intervengono ulteriori decisioni della ulteriore decisione della Corte di giustizia in questo caso però cause riunite ventisette mila ventidue sessantaquattro due mila ventidue
Con riferimento ad una questione connessa in un certo senso cioè la mancato ottemperanza sempre di questo ha sciupato
Se punto colleziona una serie di controverse innanzi alla Corte di Giustizia e tutto dispetto che aree ma siede Desailly ottemperante alla richiesta di cancellazione di dati dell'interessato e ovviamente da questo punto di vista ovviamente perché mi sembra una conclusione abbastanza imposta dal dato normativo di riferimento
La corte di giustizia
Afferma la illegittimità di una condotta del genere
Atti precisando che la detenzione da parte della società allo scopo di valutare l'affidabilità e il merito creditizio delle persone interessate
Di dati personali relative procedure di abitazione per un periodo superiore a quello previsto per la conservazione delle medesime informazioni presso i registri pubblici si pone in contrasto con le disposizioni del Regolamento
Fin qui dunque il diciamo il un modo giurisprudenziale del due mila ventitré ma ho fatto cenno e ripeto ovviamente anche questa seconda benché abbastanza più recente pronuncia a voi ben nota ho fatto cenno che vi è stato di recente un altro importante intervento della corte di giustizia
Su un argomento che intercetta in pieno il tema della del tre gestori inalberi chimico si tratta della sentenza della Sezione prima ventisette febbraio due mila venticinque della causa a ci duecentotré ventidue
Qual è
Punto lo leggo ma anche se sicuramente a voi noto come dicevo qual è il principio che accredita questa pronuncia
In caso di processo decisionale automatizzato compresa la profilazione ai sensi dell'articolo ventidue paragrafo uno del Regolamento
L'interessato può pretendere dal titolare del trattamento a titolo di informazioni significative questo il termine che si legge appunto nel dato normativo di riferimento sulla logica utilizzata che quest'ultimo gli spieghi mediante informazioni pertinenti e in forma concisa trasparente comprensibile facilmente accessibile
La procedure principi concretamente occupi applicati per utilizzare con mezzi automatizzati i dati personali relativi a tali interessato al fine di ottenerne un risultato determinato come un profilo di solvibilità
Quindi qui mi pare che il dialogo appunto con la Corte di Cassazione sia particolarmente diciamo nitido dal punto di vista delle posizioni rispettivamente assoluto sul contenuto di questo diritto alla esplicitazione alla spiegazione
Ma questa decisione importante anche per quell'aspetto che richiamavo ormai qualche minuto fa e cioè il problema che molto spesso si pone evidentemente perché questi algoritmi sono particolarmente elaborati dal punto di vista tecnico e dunque costituiscono il termine di riferimento oggettivo di un interesse è particolarmente sensibile diciamo così di tipi di utilizzare imprenditore
Presso cui esternalizzato questo servizio a tenerli riservati e la recisione affronta anche il nodo del bilanciamento
Tra
Il diritto di accesso dell'interessato e la tutela dei diritti dei terzi osservando qui dal punto di vista del dato normativo riferimento all'articolo quindici paragrafo uno lettera h al Regolamento
Che esso deve essere interpretato nel senso che l'ipotesi in cui il titolare del trattamento ritenga che le informazioni da fornire all'interessato conformemente a tale disposizione contengono dati di terzi protetti datata Regolamento sulle reti commerciali
Sulla professione del no ai sensi della direttiva sulla protezione del know how
Detto titolare è tenuto a comunicare tali informazioni asseritamente protette all'autorità di controllo al giudice competenti cui spetta ponderare i diritti e gli interessi in gioco
Al fine di determinare la portata del diritto di accesso dell'interessato previsto dall'articolo quindici tale regolamento quindi una soluzione anche
Il posto direi originale di che sicuramente con cura allo scopo che individua il diciamo il destinatario bella comunicazione di queste informazioni
All'autorità di quella nell'autorità di controllo nel giudice competente a quale poi spetta operare il bilanciamento tra gli interessi contrapposti che vengono in considerazione quello alla spiegazione a chiarimento alla motivazione quelle invece a mantenere
Un bello di opacità sul contenuto dell'albo ritmico dall'algoritmo
Ecco dunque che il quadro che emerge dalla giurisprudenza
Della corte di giustizia che ho poc'anzi evocato è un quadro che ci avvicinano un certo senso al all'ulteriore insomma cerco di accelerare al massimo i tempi passaggio
Del mio discorso che avevo poc'anzi anticipato e cioè quali sono le linee di sviluppo che emergono dalla più volte citata direttiva al due mila ventitré
Sul credito al consumo ed è appunto la giurisprudenza che richiamavo anche la giurisprudenza interessante per a scandagliare cosa che ho fatto un po'più articolata mente nel testo scritto questa illustrazione orale sarò estremamente sintetico per scandagliare ancora una volta il problema della
Rilevanza dell'utilizzazione dei crediti scoring algoritmi col da parte della impresa bancaria sia che il T-Rex corinzia predisposto dalla medesima sia che
C'è stato esternalizzato in questa segmentazione della catena di produzione anche in argomento di produzione del servizio bancario che rappresenta sempre più una cifra caratteristica
Della di questo settore della dell'attività imprenditoriale
Certamente dal punto di vista della utilizzazione dell'intelligenza artificiale e ripeto collocando collocandosi a questo punto dall'angolo visuale dell'impresa
è insostenibile l'affermazione che l'intelligenza artificiale tecnica algoritmi che possano essere lo strumento per acquisire le informazioni necessarie sufficiente proporzionate opportunamente verificata secondo la formulazione che già del jumbo
L'articolo cento ben più invece esso adeguate secondo quella dell'articolo centoventiquattro bis
Da questo punto di vista anzi è stato osservato direbbe tutto condivisibili in mente in dottrina che l'uso di sistemi algoritmici
Può rilevare dal punto di vista dell'organizzazione dell'impresa bancaria come elemento tale da integrare il presupposto della sana e prudente gestione proprio perché è una scelta organizzativa
Tendenzialmente in grado neanche l'algoritmo se ha sballato evidentemente a di minimizzare l'errore e dunque anche dal punto di vista di una organizzazione dell'impresa imperniata
Sull'analisi diciamo costi-benefici tale da consentire a cura a fronte del costo della messa a punto dell'algoritmo diretta o per mezzo dell'impresa diciamo outsourcer
Contenere l'eventuale rischio di pretese risarcitorie derivanti appunto da una
Altre Discoring negligente mente adottato
E di nuovo da questo punto di vista
Il Credit scoring algoritmi lo soprattutto nelle sue versioni elaborate dai sistemi
Più sofisticati di intelligenza artificiale consentirebbe di essere apprezzato potrebbe essere apprezzato anche nella prospettiva
Della attuazione degli obblighi che discendono dall'articolo due mila ottantasei comma secondo e cioè
Riassetti organizzativi adeguati
Un ulteriore profilo che è stato il nuovo sottolineato in dottrina da più autori come tale da poter essere soddisfatto per mezzo decreti scoring algoritmi può perché gli algoritmi possono essere
Modulati a seconda ovviamente dagli in degli interessi che si vogliono perseguire sullo sfondo sul piano della realtà non virtuale ma dalla realtà economico sociale
L'utilizzazione del tre di scoring algoritmi così presterebbe a recepire diciamo così all'interno del del del programma non so se sia il termine informaticamente corretto racchiuso nell'algoritmo
Anche il perseguimento di obiettivi diciamo altri e qui ovviamente riferimento negli ultimi anni
è stato fatto molto frequentemente agli obiettivi seggi poi ovviamente impregiudicato il problema delle evoluzioni che anche su altri piani a livello di normazione euro unitaria si delineano sul versante della normazione in materia di sostenibilità
Certamente la affidare all'algoritmo questi processi di valutazione ha anche profili di di rischio dalla caso appunto il più volte citato regolamento europea in materia di intelligenza artificiale
Inserisce questo tipo di sistemi in quelli ad alto rischio
Per il lilla la possibilità di meccanismi di discriminazioni sia pure involontaria cioè via utilizzazione divieto
Minati i dati di valutazione che finiscono per produrre dei bias come si suol dire o dei pregiudizi cognitività di coda falsare
La
Erogazione la decisione se concedere o meno il tre
A questo punto mi volgo il più rapidamente possibile ovviamente quando presidente ritiene li leverà la parola alla a qualche considerazione sull'impatto della direttiva sul credito al consumo via niente
Sono ben noti a tutti i dati normativi di riferimento mi considerando anche qui assumono una rilevanza molto significativa qui sono specificamente cinquantacinque cinquantasette che rilevano per quello che concerne
Cioè
La valutazione del merito creditizio
Mi limito dunque a qualche considerazione sul contenuto precettivo anche qui dandolo per no perché se tale sicuramente e dell'articolo diciotto sull'obbligo di valutazione del merito creditizio
Del consumatore
In particolare il comma primo mi sembra che sia rappresenti un elemento di di significativo interesse nel momento in cui
Dopo aver sancito l'obbligo di effettuare una valutazione approfondiva del approfondita nel merito creditizio
Precisa che tale a valutazione effettuata nell'interesse del consumatore per evitare pratiche responsabili in materia di concessioni di prestiti sopra il sovra indebitamento e tiene adeguatamente conto di fattori pertinenti
Ai fini della verifica delle prospettive di adempimento da parte dei consumatori e degli obblighi stabiliti dal contratto di credito poi segue tutta la
L'indicazione di modalità abbastanza analiticamente
Previste della modali e delle informazioni del modo a cui è in una chiave su cui acquisire de informazioni necessarie
Per la valutazione del merito creditizio mi sembra che si possa individuare nell'ambito di questa novità normativa ripeto perverso del dato mi
Rinvio preveduto ha dato forma diverse e poi al testo scritto della relazione
Una linea di tendenza importante cioè quello che in precedenza era affidato secondo la proposta ricostruttiva che aveva esteso anche
Trenta secondi
La la la affidamento alla una previsione normativa specifica di quello che in precedenza era oggetto di una elaborazione giurisprudenziale a valle della clausola generale di buona fede
Nei sensi della responsabilità precontrattuale la contratto validamente concluso l'orientamento della Cassazione ben noto che viene in un certo senso qui invece sostituito da precise scelte normative
Mi sembra dunque concludendo che il confluire di queste in diciamo indicazioni e di queste fonti in termini appunto di
Decisioni della Corte di giustizia dell'Unione europea e di novità normative rappresenti effettivamente
Un modello di regolamentazione dei tre gli scolari cargo ritmico adeguato ad affrontare le sfide delle quali si parla il titolo della nostra sessione
Grazie
Una relazione ricchissima che meriterebbe ampi commenti
Ma da tuttora i diritti fondamentali non posso che tutelare il vostro diritto fondamentale avere un po'di relax sabato quindi se non ci sono gli interventi o domande o qualche cosa
Io direi che possiamo ringraziare i relatori per quanto hanno fatto relazioni ricchissime utilissime estremamente anche raffinate possiamo ringraziare Enrico Cammilleri appunto tutti gli organizzatori coloro che fanno e mi ha scelto naturalmente alla professoressa MOL c'è ricche io non lo sapevo perché mi avevano appunto quindi vengo a rimediare a questa grave colpa
E soprattutto all'Università di Palermo che ci ospita in questa bellissima serie tutti coloro che hanno partecipato la professoressa Navarra Etta e la professoressa Sciarrone
Giudici costituzionali che sono stati qua presente tutto il tutta per tutta la durata del convegno Buon sabato debbo week-end a tutti grazie